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投资大师投资策略

福斯特佛莱斯积极成长选股策略 成长

年度收益:3.81% | 平均年化收益:10.40% | Alpha:8.74%

罗伯特巴卡雷纳成长型投资法 成长

年度收益:4.95% | 平均年化收益:12.08% | Alpha:9.62%

考夫曼基金新上市股投资法 成长

年度收益:0.00% | 平均年化收益:0.00% | Alpha:0.00%

詹姆斯欧斯拉格GARP投资法 成长

年度收益:3.22% | 平均年化收益:5.74% | Alpha:1.62%

查尔斯亨德森大型成长股投资法 成长

年度收益:6.00% | 平均年化收益:5.14% | Alpha:2.94%

历史回测业绩： 罗伯特巴卡雷纳成长型投资法

罗伯特·巴卡雷纳成长型投资法策略说明

罗伯特·巴卡雷纳是空头市场时期的专家，同时具有财务背景。因此他在投资之前，会以多重标准严格筛选个股 ，首先便是对公司财务和获利能力的考量，同时也包含对市场指标的过滤。这些筛选指标包括：

  1. 每股获利20%以上；
  2. 税前边际盈余10%以上；
  3. 负债占股东权益不得超过50%；
  4. 每季度盈余成长率必须高于5%；
  5. 市场上的股票价格必须合理，合理股价＝盈余成长率＊每股盈余＊0.75。市场股价若低于合理股价则可以买进，至于系数0.75，可以根据市场情况弹性更改。

根据罗伯特·巴卡雷纳的投资思想，以及结合中国市场的实际情况，我们筛选出了4 个因子，以及结合市场和原始投资思想的阈值。更改情况如下：

  1. 过去三年平均税前净利率大于10%;
  2. 最近一季负债占股东权益低于50%;
  3. 最近五季平均每季税前利润(EBT)成长率大于5%;
  4. 合理股价系数＝合理股价／市场股价，大于1。合理股价＝EBT 成长率＊每 股收益(EPS)＊4。

 

12.08%

年化收益率

表示投资期限为一年的预期收益率

2.15%

基准年化收益率

表示参考标准年化收益率

9.62%

阿尔法（Alpha）

获得与市场波动无关的回报，度量投资技艺

0.83

贝塔

反映了策略对大盘变化的敏感性

0.29

夏普比率

表示每承受一单位总风险，会产生多少的超额报酬

28.06%

收益波动率

用来测量资产的风险性，越大代表策略风险越高

0.53

信息比率

衡量单位超额风险带来的超额收益

63.18%

最大回撤

描述策略可能出现的最糟糕的情况

编号 股票名称 股票代码 入选时间 持仓权重 入选后收益
1 法狮龙 605318.SH 2021/5/6 0.19% 358.75%
2 科士达 002518.SZ 2021/5/6 2.97% 347.22%
3 华辰装备 300809.SZ 2021/5/6 0.19% 301.17%
4 浙海德曼 688577.SH 2021/5/6 0.11% 299.43%
5 凯众股份 603037.SH 2021/5/6 0.18% 231.66%
6 五矿稀土 000831.SZ 2021/5/6 5.34% 212.93%
7 聚隆科技 300475.SZ 2021/5/6 5.90% 1130.32%
8 福达股份 603166.SH 2021/5/6 1.01% 194.32%
9 新亚电子 605277.SH 2021/5/6 0.08% 183.50%
10 深深房A 000029.SZ 2021/5/6 1.87% 180.52%
11 赢时胜 300377.SZ 2021/5/6 1.24% 164.74%
12 复洁环保 688335.SH 2021/5/6 0.06% 162.30%
13 汉宇集团 300403.SZ 2021/5/6 0.56% 158.81%
14 永新光学 603297.SH 2021/5/6 0.57% 148.31%
15 皖通高速 600012.SH 2021/5/6 1.63% 142.15%
16 康普顿 603798.SH 2021/5/6 0.34% 137.81%
17 三孚股份 603938.SH 2021/5/6 0.53% 119.65%
18 神工股份 688233.SH 2021/5/6 0.64% 115.95%
19 祥和实业 603500.SH 2021/5/6 0.32% 113.72%
20 新开源 300109.SZ 2021/5/6 0.49% 110.66%
21 上海贝岭 600171.SH 2021/5/6 2.35% 107.41%
22 长江传媒 600757.SH 2021/5/6 1.09% 105.85%
23 *ST巴士 002188.SZ 2021/5/6 0.15% 103.27%
24 易德龙 603380.SH 2021/5/6 0.61% 98.82%
25 会稽山 601579.SH 2021/5/6 1.00% 97.37%
26 百大集团 600865.SH 2021/5/6 0.53% 96.28%
27 宇环数控 002903.SZ 2021/5/6 0.22% 89.08%
28 兰剑智能 688557.SH 2021/5/6 0.06% 88.75%
29 电连技术 300679.SZ 2021/5/6 0.97% 83.79%
30 联明股份 603006.SH 2021/5/6 0.27% 83.47%
31 三维工程 002469.SZ 2021/5/6 0.40% 79.22%
32 氯碱化工 600618.SH 2021/5/6 1.00% 71.90%
33 元利科技 603217.SH 2021/5/6 0.11% 60.60%
34 振德医疗 603301.SH 2021/5/6 1.51% 59.17%
35 卓越新能 688196.SH 2021/5/6 0.21% 58.76%
36 恒基达鑫 002492.SZ 2021/5/6 0.31% 54.58%
37 科威尔 688551.SH 2021/5/6 0.08% 54.53%
38 渝三峡A 000565.SZ 2021/5/6 0.34% 54.39%
39 洪通燃气 605169.SH 2021/5/6 0.05% 48.59%
40 泰瑞机器 603289.SH 2021/5/6 0.29% 47.75%
41 思进智能 003025.SZ 2021/5/6 0.03% 47.61%
42 厦门空港 600897.SH 2021/5/6 0.49% 45.44%
43 龙江交通 601188.SH 2021/5/6 0.48% 38.82%
44 万业企业 600641.SH 2021/5/6 1.79% 38.15%
45 华锐精密 688059.SH 2021/5/6 0.07% 38.01%
46 华特达因 000915.SZ 2021/5/6 0.76% 38.00%
47 先惠技术 688155.SH 2021/5/6 0.15% 37.86%
48 金岭矿业 000655.SZ 2021/5/6 0.64% 37.62%
49 晨光新材 605399.SH 2021/5/6 0.06% 36.84%
50 徐家汇 002561.SZ 2021/5/6 0.37% 34.64%
51 新天科技 300259.SZ 2021/5/6 0.38% 32.11%
52 九牧王 601566.SH 2021/5/6 0.71% 31.74%
53 莱绅通灵 603900.SH 2021/5/6 0.30% 31.29%
54 华鲁恒升 600426.SH 2021/5/6 5.57% 30.60%
55 丽岛新材 603937.SH 2021/5/6 0.26% 30.27%
56 祥源新材 300980.SZ 2021/5/6 0.06% 30.05%
57 康众医疗 688607.SH 2021/5/6 0.09% 25.18%
58 沧州明珠 002108.SZ 2021/5/6 0.74% 24.50%
59 恒玄科技 688608.SH 2021/5/6 0.57% 24.22%
60 报喜鸟 002154.SZ 2021/5/6 0.45% 22.98%
61 三六五网 300295.SZ 2021/5/6 0.21% 22.83%
62 河钢资源 000923.SZ 2021/5/6 1.68% 21.69%
63 益民集团 600824.SH 2021/5/6 0.47% 19.00%
64 晋亿实业 601002.SH 2021/5/6 0.44% 16.49%
65 新亚强 603155.SH 2021/5/6 0.07% 15.87%
66 阳谷华泰 300121.SZ 2021/5/6 0.51% 15.70%
67 贝斯美 300796.SZ 2021/5/6 0.06% 15.50%
68 金雷股份 300443.SZ 2021/5/6 0.53% 13.71%
69 长春经开 600215.SH 2021/5/6 0.36% 13.62%
70 欣贺股份 003016.SZ 2021/5/6 0.10% 11.16%
71 威孚高科 000581.SZ 2021/5/6 1.68% 10.84%
72 森林包装 605500.SH 2021/5/6 0.04% 9.83%
73 华旺科技 605377.SH 2021/5/6 0.04% 9.61%
74 汇洁股份 002763.SZ 2021/5/6 0.15% 9.60%
75 名臣健康 002919.SZ 2021/5/6 0.17% 9.19%
76 博亚精工 300971.SZ 2021/5/6 0.05% 7.60%
77 晨化股份 300610.SZ 2021/5/6 0.13% 5.57%
78 甘化科工 000576.SZ 2021/5/6 0.46% 2.06%
79 大秦铁路 601006.SH 2021/5/6 7.37% 0.78%
80 通策医疗 600763.SH 2021/5/6 1.40% -79.20%
81 东方生物 688298.SH 2021/5/6 0.14% -75.58%
82 蓝帆医疗 002382.SZ 2021/5/6 0.47% -73.18%
83 中红医疗 300981.SZ 2021/5/6 0.05% -71.19%
84 之江生物 688317.SH 2021/5/6 0.07% -68.99%
85 圣湘生物 688289.SH 2021/5/6 0.07% -66.03%
86 海尔生物 688139.SH 2021/5/6 0.60% -63.56%
87 达安基因 002030.SZ 2021/5/6 0.52% -62.92%
88 金能科技 603113.SH 2021/5/6 0.48% -61.65%
89 天山股份 000877.SZ 2021/5/6 0.48% -58.51%
90 上机数控 603185.SH 2021/5/6 0.22% -57.45%
91 凯普生物 300639.SZ 2021/5/6 0.13% -56.45%
92 英科医疗 300677.SZ 2021/5/6 0.91% -53.88%
93 旗滨集团 601636.SH 2021/5/6 1.75% -52.79%
94 双星新材 002585.SZ 2021/5/6 0.60% -49.19%
95 万盛股份 603010.SH 2021/5/6 0.50% -46.91%
96 浙江美大 002677.SZ 2021/5/6 0.38% -46.61%
97 龙腾光电 688055.SH 2021/5/6 0.11% -45.90%
98 拱东医疗 605369.SH 2021/5/6 0.05% -45.15%
99 伊力特 600197.SH 2021/5/6 0.62% -42.54%
100 明微电子 688699.SH 2021/5/6 0.04% -42.13%
101 森马服饰 002563.SZ 2021/5/6 1.04% -38.37%
102 北新建材 000786.SZ 2021/5/6 4.25% -37.93%
103 福莱特 601865.SH 2021/5/6 0.66% -37.50%
104 裕兴股份 300305.SZ 2021/5/6 0.14% -36.58%
105 哈三联 002900.SZ 2021/5/6 0.24% -36.04%
106 明德生物 002932.SZ 2021/5/6 0.05% -32.71%
107 同德化工 002360.SZ 2021/5/6 0.15% -32.61%
108 晶丰明源 688368.SH 2021/5/6 0.22% -31.26%
109 火炬电子 603678.SH 2021/5/6 1.82% -30.74%
110 李子园 605337.SH 2021/5/6 0.04% -27.21%
111 欧普照明 603515.SH 2021/5/6 1.37% -25.66%
112 奥泰生物 688606.SH 2021/5/6 0.07% -25.42%
113 硕世生物 688399.SH 2021/5/6 0.24% -24.75%
114 九强生物 300406.SZ 2021/5/6 0.45% -23.76%
115 珠江钢琴 002678.SZ 2021/5/6 0.71% -19.28%
116 优彩资源 002998.SZ 2021/5/6 0.06% -18.44%
117 熊猫乳品 300898.SZ 2021/5/6 0.08% -17.91%
118 兴化股份 002109.SZ 2021/5/6 0.40% -14.36%
119 吉华集团 603980.SH 2021/5/6 0.36% -12.58%
120 罗莱生活 002293.SZ 2021/5/6 0.82% -12.37%
121 分众传媒 002027.SZ 2021/5/6 10.74% -12.01%
122 盐田港 000088.SZ 2021/5/6 1.00% -10.80%
123 四方光电 688665.SH 2021/5/6 0.07% -10.76%
124 广信股份 603599.SH 2021/5/6 0.55% -7.08%
125 鲁阳节能 002088.SZ 2021/5/6 0.37% -5.34%
126 莱伯泰科 688056.SH 2021/5/6 0.06% -2.86%
127 青鸟消防 002960.SZ 2021/5/6 0.14% -0.84%