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投资大师投资策略

福斯特佛莱斯积极成长选股策略 成长

年度收益:5.65% | 平均年化收益:10.42% | Alpha:8.85%

罗伯特巴卡雷纳成长型投资法 成长

年度收益:5.65% | 平均年化收益:12.02% | Alpha:9.63%

考夫曼基金新上市股投资法 成长

年度收益:0.00% | 平均年化收益:0.00% | Alpha:0.00%

詹姆斯欧斯拉格GARP投资法 成长

年度收益:3.37% | 平均年化收益:5.69% | Alpha:1.65%

查尔斯亨德森大型成长股投资法 成长

年度收益:7.87% | 平均年化收益:5.20% | Alpha:3.07%

历史回测业绩： 罗伯特巴卡雷纳成长型投资法

罗伯特·巴卡雷纳成长型投资法策略说明

罗伯特·巴卡雷纳是空头市场时期的专家，同时具有财务背景。因此他在投资之前，会以多重标准严格筛选个股 ，首先便是对公司财务和获利能力的考量，同时也包含对市场指标的过滤。这些筛选指标包括：

  1. 每股获利20%以上；
  2. 税前边际盈余10%以上；
  3. 负债占股东权益不得超过50%；
  4. 每季度盈余成长率必须高于5%；
  5. 市场上的股票价格必须合理，合理股价＝盈余成长率＊每股盈余＊0.75。市场股价若低于合理股价则可以买进，至于系数0.75，可以根据市场情况弹性更改。

根据罗伯特·巴卡雷纳的投资思想，以及结合中国市场的实际情况，我们筛选出了4 个因子，以及结合市场和原始投资思想的阈值。更改情况如下：

  1. 过去三年平均税前净利率大于10%;
  2. 最近一季负债占股东权益低于50%;
  3. 最近五季平均每季税前利润(EBT)成长率大于5%;
  4. 合理股价系数＝合理股价／市场股价，大于1。合理股价＝EBT 成长率＊每 股收益(EPS)＊4。

 

12.02%

年化收益率

表示投资期限为一年的预期收益率

2.07%

基准年化收益率

表示参考标准年化收益率

9.63%

阿尔法（Alpha）

获得与市场波动无关的回报，度量投资技艺

0.83

贝塔

反映了策略对大盘变化的敏感性

0.29

夏普比率

表示每承受一单位总风险，会产生多少的超额报酬

28.00%

收益波动率

用来测量资产的风险性，越大代表策略风险越高

0.53

信息比率

衡量单位超额风险带来的超额收益

63.18%

最大回撤

描述策略可能出现的最糟糕的情况

编号 股票名称 股票代码 入选时间 持仓权重 入选后收益
1 聚隆科技 300475.SZ 2021/5/6 5.25% 997.38%
2 法狮龙 605318.SH 2021/5/6 0.24% 479.53%
3 科士达 002518.SZ 2021/5/6 2.82% 326.28%
4 华辰装备 300809.SZ 2021/5/6 0.16% 241.74%
5 五矿稀土 000831.SZ 2021/5/6 5.20% 204.92%
6 浙海德曼 688577.SH 2021/5/6 0.08% 202.00%
7 复洁环保 688335.SH 2021/5/6 0.06% 182.48%
8 凯众股份 603037.SH 2021/5/6 0.15% 181.81%
9 深深房A 000029.SZ 2021/5/6 1.85% 178.01%
10 新亚电子 605277.SH 2021/5/6 0.08% 176.48%
11 皖通高速 600012.SH 2021/5/6 1.75% 160.42%
12 福达股份 603166.SH 2021/5/6 0.86% 150.87%
13 永新光学 603297.SH 2021/5/6 0.56% 145.69%
14 宇环数控 002903.SZ 2021/5/6 0.28% 135.30%
15 赢时胜 300377.SZ 2021/5/6 1.10% 134.67%
16 新开源 300109.SZ 2021/5/6 0.54% 132.66%
17 *ST巴士 002188.SZ 2021/5/6 0.17% 128.03%
18 汉宇集团 300403.SZ 2021/5/6 0.49% 125.26%
19 三孚股份 603938.SH 2021/5/6 0.53% 118.02%
20 神工股份 688233.SH 2021/5/6 0.63% 113.93%
21 长江传媒 600757.SH 2021/5/6 1.11% 110.89%
22 振德医疗 603301.SH 2021/5/6 1.97% 108.27%
23 康普顿 603798.SH 2021/5/6 0.28% 101.55%
24 三维工程 002469.SZ 2021/5/6 0.45% 100.34%
25 氯碱化工 600618.SH 2021/5/6 1.13% 93.66%
26 祥和实业 603500.SH 2021/5/6 0.28% 90.96%
27 上海贝岭 600171.SH 2021/5/6 2.12% 87.76%
28 易德龙 603380.SH 2021/5/6 0.56% 82.92%
29 联明股份 603006.SH 2021/5/6 0.26% 77.34%
30 华锐精密 688059.SH 2021/5/6 0.09% 74.68%
31 卓越新能 688196.SH 2021/5/6 0.23% 69.01%
32 科威尔 688551.SH 2021/5/6 0.08% 68.04%
33 渝三峡A 000565.SZ 2021/5/6 0.36% 67.08%
34 百大集团 600865.SH 2021/5/6 0.45% 66.52%
35 会稽山 601579.SH 2021/5/6 0.85% 66.46%
36 晨光新材 605399.SH 2021/5/6 0.07% 61.68%
37 恒基达鑫 002492.SZ 2021/5/6 0.32% 61.61%
38 兰剑智能 688557.SH 2021/5/6 0.05% 59.10%
39 泰瑞机器 603289.SH 2021/5/6 0.30% 50.64%
40 思进智能 003025.SZ 2021/5/6 0.03% 50.07%
41 华鲁恒升 600426.SH 2021/5/6 6.34% 48.90%
42 元利科技 603217.SH 2021/5/6 0.10% 48.19%
43 厦门空港 600897.SH 2021/5/6 0.48% 42.94%
44 华特达因 000915.SZ 2021/5/6 0.78% 41.55%
45 丽岛新材 603937.SH 2021/5/6 0.29% 41.34%
46 新天科技 300259.SZ 2021/5/6 0.41% 41.01%
47 洪通燃气 605169.SH 2021/5/6 0.05% 40.41%
48 龙江交通 601188.SH 2021/5/6 0.48% 39.99%
49 电连技术 300679.SZ 2021/5/6 0.74% 39.09%
50 金岭矿业 000655.SZ 2021/5/6 0.64% 39.02%
51 康众医疗 688607.SH 2021/5/6 0.09% 35.69%
52 先惠技术 688155.SH 2021/5/6 0.14% 34.03%
53 万业企业 600641.SH 2021/5/6 1.72% 32.87%
54 祥源新材 300980.SZ 2021/5/6 0.06% 32.79%
55 华旺科技 605377.SH 2021/5/6 0.05% 32.73%
56 金雷股份 300443.SZ 2021/5/6 0.59% 27.53%
57 徐家汇 002561.SZ 2021/5/6 0.35% 25.81%
58 晋亿实业 601002.SH 2021/5/6 0.47% 25.29%
59 沧州明珠 002108.SZ 2021/5/6 0.74% 24.74%
60 阳谷华泰 300121.SZ 2021/5/6 0.54% 24.35%
61 威孚高科 000581.SZ 2021/5/6 1.88% 24.17%
62 报喜鸟 002154.SZ 2021/5/6 0.45% 22.67%
63 贝斯美 300796.SZ 2021/5/6 0.06% 22.33%
64 吉华集团 603980.SH 2021/5/6 0.50% 21.65%
65 广信股份 603599.SH 2021/5/6 0.70% 18.27%
66 兴化股份 002109.SZ 2021/5/6 0.55% 17.26%
67 莱绅通灵 603900.SH 2021/5/6 0.27% 16.96%
68 九牧王 601566.SH 2021/5/6 0.63% 16.56%
69 晨化股份 300610.SZ 2021/5/6 0.14% 13.57%
70 益民集团 600824.SH 2021/5/6 0.44% 12.77%
71 汇洁股份 002763.SZ 2021/5/6 0.15% 11.71%
72 森林包装 605500.SH 2021/5/6 0.04% 10.69%
73 新亚强 603155.SH 2021/5/6 0.07% 10.08%
74 大秦铁路 601006.SH 2021/5/6 7.86% 7.64%
75 长春经开 600215.SH 2021/5/6 0.33% 5.51%
76 欣贺股份 003016.SZ 2021/5/6 0.09% 3.68%
77 博亚精工 300971.SZ 2021/5/6 0.05% 2.46%
78 青鸟消防 002960.SZ 2021/5/6 0.14% 1.37%
79 河钢资源 000923.SZ 2021/5/6 1.39% 1.04%
80 通策医疗 600763.SH 2021/5/6 1.39% -79.32%
81 东方生物 688298.SH 2021/5/6 0.13% -77.14%
82 之江生物 688317.SH 2021/5/6 0.07% -70.15%
83 圣湘生物 688289.SH 2021/5/6 0.06% -67.73%
84 中红医疗 300981.SZ 2021/5/6 0.06% -66.44%
85 海尔生物 688139.SH 2021/5/6 0.56% -65.51%
86 蓝帆医疗 002382.SZ 2021/5/6 0.60% -65.20%
87 上机数控 603185.SH 2021/5/6 0.19% -63.18%
88 达安基因 002030.SZ 2021/5/6 0.52% -63.04%
89 天山股份 000877.SZ 2021/5/6 0.47% -59.81%
90 金能科技 603113.SH 2021/5/6 0.60% -52.50%
91 凯普生物 300639.SZ 2021/5/6 0.15% -50.93%
92 浙江美大 002677.SZ 2021/5/6 0.36% -49.88%
93 旗滨集团 601636.SH 2021/5/6 1.89% -48.86%
94 拱东医疗 605369.SH 2021/5/6 0.05% -48.12%
95 伊力特 600197.SH 2021/5/6 0.60% -44.86%
96 双星新材 002585.SZ 2021/5/6 0.69% -41.91%
97 哈三联 002900.SZ 2021/5/6 0.22% -41.46%
98 明微电子 688699.SH 2021/5/6 0.04% -40.92%
99 福莱特 601865.SH 2021/5/6 0.63% -39.48%
100 硕世生物 688399.SH 2021/5/6 0.20% -38.86%
101 晶丰明源 688368.SH 2021/5/6 0.20% -38.71%
102 万盛股份 603010.SH 2021/5/6 0.59% -37.36%
103 龙腾光电 688055.SH 2021/5/6 0.12% -36.79%
104 森马服饰 002563.SZ 2021/5/6 1.07% -36.54%
105 北新建材 000786.SZ 2021/5/6 4.39% -35.77%
106 英科医疗 300677.SZ 2021/5/6 1.28% -35.19%
107 火炬电子 603678.SH 2021/5/6 1.74% -33.80%
108 九强生物 300406.SZ 2021/5/6 0.40% -32.25%
109 明德生物 002932.SZ 2021/5/6 0.05% -31.99%
110 李子园 605337.SH 2021/5/6 0.04% -30.25%
111 裕兴股份 300305.SZ 2021/5/6 0.16% -29.71%
112 熊猫乳品 300898.SZ 2021/5/6 0.07% -27.31%
113 欧普照明 603515.SH 2021/5/6 1.39% -24.55%
114 奥泰生物 688606.SH 2021/5/6 0.07% -24.15%
115 分众传媒 002027.SZ 2021/5/6 9.78% -19.70%
116 四方光电 688665.SH 2021/5/6 0.07% -18.96%
117 珠江钢琴 002678.SZ 2021/5/6 0.72% -17.42%
118 同德化工 002360.SZ 2021/5/6 0.20% -9.91%
119 恒玄科技 688608.SH 2021/5/6 0.42% -8.85%
120 罗莱生活 002293.SZ 2021/5/6 0.85% -8.45%
121 鲁阳节能 002088.SZ 2021/5/6 0.36% -7.65%
122 盐田港 000088.SZ 2021/5/6 1.05% -6.40%
123 甘化科工 000576.SZ 2021/5/6 0.42% -6.18%
124 名臣健康 002919.SZ 2021/5/6 0.15% -5.86%
125 优彩资源 002998.SZ 2021/5/6 0.07% -5.67%
126 三六五网 300295.SZ 2021/5/6 0.17% -1.29%
127 莱伯泰科 688056.SH 2021/5/6 0.06% -0.58%