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投资大师投资策略

福斯特佛莱斯积极成长选股策略 成长

年度收益:-5.69% | 平均年化收益:9.50% | Alpha:7.99%

罗伯特巴卡雷纳成长型投资法 成长

年度收益:-9.47% | 平均年化收益:10.86% | Alpha:8.53%

考夫曼基金新上市股投资法 成长

年度收益:0.00% | 平均年化收益:0.00% | Alpha:0.00%

詹姆斯欧斯拉格GARP投资法 成长

年度收益:1.32% | 平均年化收益:5.43% | Alpha:1.79%

查尔斯亨德森大型成长股投资法 成长

年度收益:9.98% | 平均年化收益:5.20% | Alpha:3.17%

历史回测业绩： 罗伯特巴卡雷纳成长型投资法

罗伯特·巴卡雷纳成长型投资法策略说明

罗伯特·巴卡雷纳是空头市场时期的专家，同时具有财务背景。因此他在投资之前，会以多重标准严格筛选个股 ，首先便是对公司财务和获利能力的考量，同时也包含对市场指标的过滤。这些筛选指标包括：

  1. 每股获利20%以上；
  2. 税前边际盈余10%以上；
  3. 负债占股东权益不得超过50%；
  4. 每季度盈余成长率必须高于5%；
  5. 市场上的股票价格必须合理，合理股价＝盈余成长率＊每股盈余＊0.75。市场股价若低于合理股价则可以买进，至于系数0.75，可以根据市场情况弹性更改。

根据罗伯特·巴卡雷纳的投资思想，以及结合中国市场的实际情况，我们筛选出了4 个因子，以及结合市场和原始投资思想的阈值。更改情况如下：

  1. 过去三年平均税前净利率大于10%;
  2. 最近一季负债占股东权益低于50%;
  3. 最近五季平均每季税前利润(EBT)成长率大于5%;
  4. 合理股价系数＝合理股价／市场股价，大于1。合理股价＝EBT 成长率＊每 股收益(EPS)＊4。

 

10.86%

年化收益率

表示投资期限为一年的预期收益率

2.00%

基准年化收益率

表示参考标准年化收益率

8.53%

阿尔法（Alpha）

获得与市场波动无关的回报，度量投资技艺

0.83

贝塔

反映了策略对大盘变化的敏感性

0.25

夏普比率

表示每承受一单位总风险，会产生多少的超额报酬

27.91%

收益波动率

用来测量资产的风险性，越大代表策略风险越高

0.47

信息比率

衡量单位超额风险带来的超额收益

63.18%

最大回撤

描述策略可能出现的最糟糕的情况

编号 股票名称 股票代码 入选时间 持仓权重 入选后收益
1 法狮龙 605318.SH 2021/5/6 0.30% 501.40%
2 三孚股份 603938.SH 2021/5/6 0.97% 236.07%
3 皖通高速 600012.SH 2021/5/6 2.46% 204.42%
4 聚隆科技 300475.SZ 2021/5/6 6.44% 1019.26%
5 五矿稀土 000831.SZ 2021/5/6 6.01% 193.59%
6 神工股份 688233.SH 2021/5/6 1.02% 190.44%
7 科士达 002518.SZ 2021/5/6 2.25% 184.41%
8 深深房A 000029.SZ 2021/5/6 2.11% 163.92%
9 浙海德曼 688577.SH 2021/5/6 0.06% 155.57%
10 华辰装备 300809.SZ 2021/5/6 0.12% 116.19%
11 万业企业 600641.SH 2021/5/6 3.32% 113.69%
12 新亚电子 605277.SH 2021/5/6 0.06% 106.30%
13 新开源 300109.SZ 2021/5/6 0.47% 102.05%
14 振德医疗 603301.SH 2021/5/6 2.22% 96.41%
15 永新光学 603297.SH 2021/5/6 0.53% 94.75%
16 科威尔 688551.SH 2021/5/6 0.09% 93.68%
17 长江传媒 600757.SH 2021/5/6 1.12% 86.01%
18 宇环数控 002903.SZ 2021/5/6 0.26% 82.95%
19 凯众股份 603037.SH 2021/5/6 0.11% 77.47%
20 易德龙 603380.SH 2021/5/6 0.63% 73.79%
21 福达股份 603166.SH 2021/5/6 0.70% 72.91%
22 康普顿 603798.SH 2021/5/6 0.29% 70.10%
23 华锐精密 688059.SH 2021/5/6 0.07% 67.96%
24 赢时胜 300377.SZ 2021/5/6 0.91% 61.67%
25 汉宇集团 300403.SZ 2021/5/6 0.41% 56.88%
26 电连技术 300679.SZ 2021/5/6 0.96% 51.60%
27 *ST巴士 002188.SZ 2021/5/6 0.13% 44.09%
28 会稽山 601579.SH 2021/5/6 0.84% 40.67%
29 氯碱化工 600618.SH 2021/5/6 0.98% 40.21%
30 上海贝岭 600171.SH 2021/5/6 1.87% 38.03%
31 祥和实业 603500.SH 2021/5/6 0.24% 37.54%
32 复洁环保 688335.SH 2021/5/6 0.04% 33.48%
33 联明股份 603006.SH 2021/5/6 0.23% 32.08%
34 新天科技 300259.SZ 2021/5/6 0.45% 31.46%
35 厦门空港 600897.SH 2021/5/6 0.51% 30.05%
36 华旺科技 605377.SH 2021/5/6 0.06% 26.02%
37 新亚强 603155.SH 2021/5/6 0.06% 22.10%
38 兰剑智能 688557.SH 2021/5/6 0.03% 21.85%
39 报喜鸟 002154.SZ 2021/5/6 0.51% 21.57%
40 三维工程 002469.SZ 2021/5/6 0.31% 18.94%
41 华特达因 000915.SZ 2021/5/6 0.72% 15.95%
42 元利科技 603217.SH 2021/5/6 0.09% 13.57%
43 龙江交通 601188.SH 2021/5/6 0.46% 13.44%
44 思进智能 003025.SZ 2021/5/6 0.02% 10.45%
45 百大集团 600865.SH 2021/5/6 0.36% 9.49%
46 渝三峡A 000565.SZ 2021/5/6 0.28% 9.08%
47 晋亿实业 601002.SH 2021/5/6 0.48% 8.67%
48 泰瑞机器 603289.SH 2021/5/6 0.25% 7.01%
49 华鲁恒升 600426.SH 2021/5/6 4.17% 6.83%
50 吉华集团 603980.SH 2021/5/6 0.51% 6.04%
51 洪通燃气 605169.SH 2021/5/6 0.05% 5.36%
52 罗莱生活 002293.SZ 2021/5/6 1.13% 5.35%
53 沧州明珠 002108.SZ 2021/5/6 0.73% 4.49%
54 丽岛新材 603937.SH 2021/5/6 0.25% 4.41%
55 莱伯泰科 688056.SH 2021/5/6 0.08% 3.04%
56 汇洁股份 002763.SZ 2021/5/6 0.16% 2.80%
57 大秦铁路 601006.SH 2021/5/6 8.66% 1.72%
58 通策医疗 600763.SH 2021/5/6 1.33% -83.49%
59 东方生物 688298.SH 2021/5/6 0.12% -81.83%
60 上机数控 603185.SH 2021/5/6 0.13% -79.39%
61 中红医疗 300981.SZ 2021/5/6 0.05% -77.05%
62 之江生物 688317.SH 2021/5/6 0.07% -76.18%
63 蓝帆医疗 002382.SZ 2021/5/6 0.53% -74.78%
64 圣湘生物 688289.SH 2021/5/6 0.06% -74.13%
65 金能科技 603113.SH 2021/5/6 0.40% -73.42%
66 天山股份 000877.SZ 2021/5/6 0.39% -71.88%
67 海尔生物 688139.SH 2021/5/6 0.56% -71.01%
68 达安基因 002030.SZ 2021/5/6 0.53% -68.55%
69 浙江美大 002677.SZ 2021/5/6 0.31% -63.06%
70 凯普生物 300639.SZ 2021/5/6 0.14% -62.34%
71 福莱特 601865.SH 2021/5/6 0.47% -62.27%
72 硕世生物 688399.SH 2021/5/6 0.10% -60.09%
73 伊力特 600197.SH 2021/5/6 0.56% -57.00%
74 拱东医疗 605369.SH 2021/5/6 0.05% -55.26%
75 旗滨集团 601636.SH 2021/5/6 1.99% -54.48%
76 裕兴股份 300305.SZ 2021/5/6 0.13% -50.74%
77 北新建材 000786.SZ 2021/5/6 3.93% -50.54%
78 奥泰生物 688606.SH 2021/5/6 0.06% -49.37%
79 明德生物 002932.SZ 2021/5/6 0.04% -49.19%
80 万盛股份 603010.SH 2021/5/6 0.60% -47.13%
81 英科医疗 300677.SZ 2021/5/6 1.26% -46.81%
82 李子园 605337.SH 2021/5/6 0.04% -45.61%
83 熊猫乳品 300898.SZ 2021/5/6 0.07% -45.48%
84 龙腾光电 688055.SH 2021/5/6 0.13% -43.73%
85 双星新材 002585.SZ 2021/5/6 0.80% -43.18%
86 兴化股份 002109.SZ 2021/5/6 0.33% -41.83%
87 哈三联 002900.SZ 2021/5/6 0.27% -40.97%
88 明微电子 688699.SH 2021/5/6 0.05% -40.52%
89 甘化科工 000576.SZ 2021/5/6 0.32% -40.45%
90 珠江钢琴 002678.SZ 2021/5/6 0.66% -36.63%
91 分众传媒 002027.SZ 2021/5/6 8.93% -36.55%
92 森马服饰 002563.SZ 2021/5/6 1.27% -35.75%
93 九强生物 300406.SZ 2021/5/6 0.43% -35.41%
94 鲁阳节能 002088.SZ 2021/5/6 0.29% -35.10%
95 同德化工 002360.SZ 2021/5/6 0.18% -32.20%
96 名臣健康 002919.SZ 2021/5/6 0.13% -30.67%
97 欧普照明 603515.SH 2021/5/6 1.49% -29.32%
98 卓越新能 688196.SH 2021/5/6 0.12% -26.97%
99 四方光电 688665.SH 2021/5/6 0.07% -26.40%
100 河钢资源 000923.SZ 2021/5/6 1.17% -26.28%
101 博亚精工 300971.SZ 2021/5/6 0.04% -26.08%
102 祥源新材 300980.SZ 2021/5/6 0.04% -23.48%
103 欣贺股份 003016.SZ 2021/5/6 0.08% -22.54%
104 阳谷华泰 300121.SZ 2021/5/6 0.41% -22.48%
105 森林包装 605500.SH 2021/5/6 0.04% -22.03%
106 优彩资源 002998.SZ 2021/5/6 0.07% -21.89%
107 晨化股份 300610.SZ 2021/5/6 0.12% -21.57%
108 长春经开 600215.SH 2021/5/6 0.30% -21.41%
109 火炬电子 603678.SH 2021/5/6 2.48% -21.35%
110 贝斯美 300796.SZ 2021/5/6 0.05% -21.34%
111 莱绅通灵 603900.SH 2021/5/6 0.22% -20.90%
112 金雷股份 300443.SZ 2021/5/6 0.44% -20.89%
113 青鸟消防 002960.SZ 2021/5/6 0.11% -18.01%
114 晶丰明源 688368.SH 2021/5/6 0.23% -16.97%
115 广信股份 603599.SH 2021/5/6 0.59% -15.52%
116 九牧王 601566.SH 2021/5/6 0.54% -12.98%
117 康众医疗 688607.SH 2021/5/6 0.07% -11.07%
118 盐田港 000088.SZ 2021/5/6 1.17% -10.92%
119 益民集团 600824.SH 2021/5/6 0.42% -10.36%
120 恒玄科技 688608.SH 2021/5/6 0.35% -10.05%
121 徐家汇 002561.SZ 2021/5/6 0.31% -6.42%
122 三六五网 300295.SZ 2021/5/6 0.20% -5.93%
123 金岭矿业 000655.SZ 2021/5/6 0.52% -5.47%
124 先惠技术 688155.SH 2021/5/6 0.12% -5.46%
125 威孚高科 000581.SZ 2021/5/6 1.66% -5.09%
126 晨光新材 605399.SH 2021/5/6 0.05% -2.99%
127 恒基达鑫 002492.SZ 2021/5/6 0.24% -0.14%