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投资大师投资策略

福斯特佛莱斯积极成长选股策略 成长

年度收益:4.90% | 平均年化收益:9.60% | Alpha:9.42%

罗伯特巴卡雷纳成长型投资法 成长

年度收益:2.49% | 平均年化收益:11.48% | Alpha:10.08%

考夫曼基金新上市股投资法 成长

年度收益:0.00% | 平均年化收益:0.00% | Alpha:0.00%

詹姆斯欧斯拉格GARP投资法 成长

年度收益:-1.29% | 平均年化收益:3.83% | Alpha:1.64%

查尔斯亨德森大型成长股投资法 成长

年度收益:5.36% | 平均年化收益:3.19% | Alpha:2.22%

历史回测业绩： 罗伯特巴卡雷纳成长型投资法

罗伯特·巴卡雷纳成长型投资法策略说明

罗伯特·巴卡雷纳是空头市场时期的专家，同时具有财务背景。因此他在投资之前，会以多重标准严格筛选个股 ，首先便是对公司财务和获利能力的考量，同时也包含对市场指标的过滤。这些筛选指标包括：

  1. 每股获利20%以上；
  2. 税前边际盈余10%以上；
  3. 负债占股东权益不得超过50%；
  4. 每季度盈余成长率必须高于5%；
  5. 市场上的股票价格必须合理，合理股价＝盈余成长率＊每股盈余＊0.75。市场股价若低于合理股价则可以买进，至于系数0.75，可以根据市场情况弹性更改。

根据罗伯特·巴卡雷纳的投资思想，以及结合中国市场的实际情况，我们筛选出了4 个因子，以及结合市场和原始投资思想的阈值。更改情况如下：

  1. 过去三年平均税前净利率大于10%;
  2. 最近一季负债占股东权益低于50%;
  3. 最近五季平均每季税前利润(EBT)成长率大于5%;
  4. 合理股价系数＝合理股价／市场股价，大于1。合理股价＝EBT 成长率＊每 股收益(EPS)＊4。

 

11.48%

年化收益率

表示投资期限为一年的预期收益率

0.88%

基准年化收益率

表示参考标准年化收益率

10.08%

阿尔法（Alpha）

获得与市场波动无关的回报，度量投资技艺

0.83

贝塔

反映了策略对大盘变化的敏感性

0.26

夏普比率

表示每承受一单位总风险，会产生多少的超额报酬

28.47%

收益波动率

用来测量资产的风险性，越大代表策略风险越高

0.55

信息比率

衡量单位超额风险带来的超额收益

63.18%

最大回撤

描述策略可能出现的最糟糕的情况

编号 股票名称 股票代码 入选时间 持仓权重 入选后收益
1 华辰装备 300809.SZ 2021/5/6 0.28% 399.11%
2 汉宇集团 300403.SZ 2021/5/6 0.74% 189.09%
3 赢时胜 300377.SZ 2021/5/6 1.58% 185.97%
4 皖通高速 600012.SH 2021/5/6 2.33% 183.20%
5 聚隆科技 300475.SZ 2021/5/6 1.42% 150.19%
6 福达股份 603166.SH 2021/5/6 1.01% 149.36%
7 凯众股份 603037.SH 2021/5/6 0.20% 123.32%
8 法狮龙 605318.SH 2021/5/6 0.11% 117.13%
9 科士达 002518.SZ 2021/5/6 1.64% 107.35%
10 电连技术 300679.SZ 2021/5/6 1.30% 105.81%
11 上海贝岭 600171.SH 2021/5/6 2.74% 104.49%
12 新亚电子 605277.SH 2021/5/6 0.07% 104.45%
13 新开源 300109.SZ 2021/5/6 0.57% 104.25%
14 深深房A 000029.SZ 2021/5/6 1.54% 96.35%
15 长江传媒 600757.SH 2021/5/6 1.27% 95.35%
16 五矿稀土 000831.SZ 2021/5/6 3.83% 90.86%
17 永新光学 603297.SH 2021/5/6 0.50% 85.61%
18 浙海德曼 688577.SH 2021/5/6 0.09% 83.37%
19 三维工程 002469.SZ 2021/5/6 0.45% 64.25%
20 宇环数控 002903.SZ 2021/5/6 0.23% 63.45%
21 联明股份 603006.SH 2021/5/6 0.28% 52.77%
22 思进智能 003025.SZ 2021/5/6 0.04% 52.29%
23 *ST巴士 002188.SZ 2021/5/6 0.13% 43.12%
24 恒玄科技 688608.SH 2021/5/6 1.06% 39.37%
25 三六五网 300295.SZ 2021/5/6 0.28% 37.21%
26 龙江交通 601188.SH 2021/5/6 0.56% 36.17%
27 长春经开 600215.SH 2021/5/6 0.50% 35.16%
28 氯碱化工 600618.SH 2021/5/6 0.91% 30.52%
29 报喜鸟 002154.SZ 2021/5/6 0.56% 30.10%
30 大秦铁路 601006.SH 2021/5/6 11.44% 28.34%
31 晨光新材 605399.SH 2021/5/6 0.07% 27.92%
32 华旺科技 605377.SH 2021/5/6 0.07% 27.07%
33 康普顿 603798.SH 2021/5/6 0.21% 26.84%
34 贝斯美 300796.SZ 2021/5/6 0.07% 26.25%
35 厦门空港 600897.SH 2021/5/6 0.51% 25.36%
36 祥和实业 603500.SH 2021/5/6 0.22% 24.25%
37 泰瑞机器 603289.SH 2021/5/6 0.29% 22.38%
38 三孚股份 603938.SH 2021/5/6 0.34% 20.84%
39 易德龙 603380.SH 2021/5/6 0.45% 19.43%
40 百大集团 600865.SH 2021/5/6 0.38% 17.43%
41 徐家汇 002561.SZ 2021/5/6 0.38% 16.73%
42 会稽山 601579.SH 2021/5/6 0.70% 15.20%
43 华特达因 000915.SZ 2021/5/6 0.80% 12.95%
44 元利科技 603217.SH 2021/5/6 0.09% 11.99%
45 兰剑智能 688557.SH 2021/5/6 0.04% 9.82%
46 威孚高科 000581.SZ 2021/5/6 2.02% 7.51%
47 渝三峡A 000565.SZ 2021/5/6 0.27% 7.38%
48 万业企业 600641.SH 2021/5/6 1.64% 7.13%
49 益民集团 600824.SH 2021/5/6 0.50% 6.55%
50 洪通燃气 605169.SH 2021/5/6 0.05% 5.53%
51 晋亿实业 601002.SH 2021/5/6 0.47% 3.93%
52 鲁阳节能 002088.SZ 2021/5/6 0.51% 3.73%
53 科威尔 688551.SH 2021/5/6 0.06% 3.63%
54 恒基达鑫 002492.SZ 2021/5/6 0.24% 0.47%
55 通策医疗 600763.SH 2021/5/6 1.67% -79.09%
56 上机数控 603185.SH 2021/5/6 0.13% -78.48%
57 蓝帆医疗 002382.SZ 2021/5/6 0.46% -77.37%
58 中红医疗 300981.SZ 2021/5/6 0.06% -75.85%
59 东方生物 688298.SH 2021/5/6 0.17% -74.30%
60 之江生物 688317.SH 2021/5/6 0.07% -73.58%
61 英科医疗 300677.SZ 2021/5/6 0.64% -72.69%
62 金能科技 603113.SH 2021/5/6 0.52% -66.77%
63 达安基因 002030.SZ 2021/5/6 0.59% -64.34%
64 海尔生物 688139.SH 2021/5/6 0.71% -63.75%
65 双星新材 002585.SZ 2021/5/6 0.51% -63.27%
66 圣湘生物 688289.SH 2021/5/6 0.09% -62.87%
67 明微电子 688699.SH 2021/5/6 0.03% -58.06%
68 凯普生物 300639.SZ 2021/5/6 0.15% -57.70%
69 天山股份 000877.SZ 2021/5/6 0.58% -57.21%
70 康众医疗 688607.SH 2021/5/6 0.04% -56.30%
71 浙江美大 002677.SZ 2021/5/6 0.38% -55.97%
72 旗滨集团 601636.SH 2021/5/6 1.94% -55.91%
73 硕世生物 688399.SH 2021/5/6 0.26% -55.62%
74 晶丰明源 688368.SH 2021/5/6 0.18% -53.62%
75 振德医疗 603301.SH 2021/5/6 0.56% -51.05%
76 龙腾光电 688055.SH 2021/5/6 0.12% -48.65%
77 万盛股份 603010.SH 2021/5/6 0.60% -46.97%
78 裕兴股份 300305.SZ 2021/5/6 0.15% -43.97%
79 拱东医疗 605369.SH 2021/5/6 0.09% -42.89%
80 哈三联 002900.SZ 2021/5/6 0.27% -41.47%
81 四方光电 688665.SH 2021/5/6 0.06% -37.24%
82 欧普照明 603515.SH 2021/5/6 1.44% -36.95%
83 伊力特 600197.SH 2021/5/6 0.83% -36.69%
84 明德生物 002932.SZ 2021/5/6 0.06% -35.41%
85 神工股份 688233.SH 2021/5/6 0.23% -34.02%
86 华锐精密 688059.SH 2021/5/6 0.06% -33.27%
87 优彩资源 002998.SZ 2021/5/6 0.06% -33.05%
88 名臣健康 002919.SZ 2021/5/6 0.13% -32.38%
89 李子园 605337.SH 2021/5/6 0.05% -32.03%
90 珠江钢琴 002678.SZ 2021/5/6 0.70% -31.98%
91 福莱特 601865.SH 2021/5/6 0.84% -31.94%
92 复洁环保 688335.SH 2021/5/6 0.02% -31.79%
93 甘化科工 000576.SZ 2021/5/6 0.36% -31.74%
94 同德化工 002360.SZ 2021/5/6 0.18% -30.70%
95 北新建材 000786.SZ 2021/5/6 5.83% -29.91%
96 火炬电子 603678.SH 2021/5/6 2.19% -29.68%
97 博亚精工 300971.SZ 2021/5/6 0.06% -28.94%
98 先惠技术 688155.SH 2021/5/6 0.09% -28.43%
99 罗莱生活 002293.SZ 2021/5/6 0.84% -28.04%
100 河钢资源 000923.SZ 2021/5/6 1.26% -25.29%
101 兴化股份 002109.SZ 2021/5/6 0.41% -24.75%
102 吉华集团 603980.SH 2021/5/6 0.38% -23.37%
103 森马服饰 002563.SZ 2021/5/6 1.67% -23.31%
104 分众传媒 002027.SZ 2021/5/6 11.76% -22.04%
105 熊猫乳品 300898.SZ 2021/5/6 0.10% -18.63%
106 沧州明珠 002108.SZ 2021/5/6 0.59% -18.30%
107 金雷股份 300443.SZ 2021/5/6 0.45% -17.66%
108 九强生物 300406.SZ 2021/5/6 0.61% -17.31%
109 华鲁恒升 600426.SH 2021/5/6 4.31% -16.14%
110 莱伯泰科 688056.SH 2021/5/6 0.07% -14.41%
111 奥泰生物 688606.SH 2021/5/6 0.10% -14.38%
112 森林包装 605500.SH 2021/5/6 0.04% -13.70%
113 新亚强 603155.SH 2021/5/6 0.07% -12.09%
114 青鸟消防 002960.SZ 2021/5/6 0.18% -11.71%
115 欣贺股份 003016.SZ 2021/5/6 0.09% -11.39%
116 汇洁股份 002763.SZ 2021/5/6 0.15% -10.73%
117 广信股份 603599.SH 2021/5/6 0.64% -10.12%
118 盐田港 000088.SZ 2021/5/6 1.26% -8.74%
119 九牧王 601566.SH 2021/5/6 0.60% -8.69%
120 金岭矿业 000655.SZ 2021/5/6 0.52% -6.97%
121 晨化股份 300610.SZ 2021/5/6 0.14% -6.74%
122 莱绅通灵 603900.SH 2021/5/6 0.26% -4.28%
123 祥源新材 300980.SZ 2021/5/6 0.05% -4.03%
124 卓越新能 688196.SH 2021/5/6 0.15% -3.96%
125 新天科技 300259.SZ 2021/5/6 0.34% -3.72%
126 丽岛新材 603937.SH 2021/5/6 0.23% -3.68%
127 阳谷华泰 300121.SZ 2021/5/6 0.51% -1.92%