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投资大师投资策略

本杰明格雷厄姆经典价值投资法 价值

年度收益:10.07% | 平均年化收益:8.58% | Alpha:7.84%

本杰明格雷厄姆成长股内在价值投资法 价值

年度收益:12.02% | 平均年化收益:12.13% | Alpha:10.15%

本杰明格雷厄姆企业主投资法 价值

年度收益:0.03% | 平均年化收益:3.56% | Alpha:1.97%

詹姆斯奥肖内西价值投资法 价值

年度收益:7.12% | 平均年化收益:5.36% | Alpha:3.80%

查尔斯布兰德斯价值投资法 价值

年度收益:2.00% | 平均年化收益:13.96% | Alpha:11.55%

彼得林奇基层调查选股法 价值

年度收益:-7.67% | 平均年化收益:-0.77% | Alpha:-4.07%

史蒂夫路佛价值选股法 价值

年度收益:11.52% | 平均年化收益:8.76% | Alpha:8.83%

迈克尔普莱斯低估价值选股法 价值

年度收益:1.48% | 平均年化收益:9.02% | Alpha:10.17%

阿梅特欧卡莫斯价值型集中投资法 价值

年度收益:2.73% | 平均年化收益:7.45% | Alpha:4.89%

罗伯特山朋价值型投资法 价值

年度收益:3.77% | 平均年化收益:9.79% | Alpha:8.90%

柏顿墨基尔成功选股法 价值

年度收益:6.30% | 平均年化收益:-0.71% | Alpha:-1.24%

罗伯瑞克超额现金流选股法则 价值

年度收益:6.57% | 平均年化收益:9.93% | Alpha:7.95%

麦克劳尔集中价值选股法则 价值

年度收益:10.96% | 平均年化收益:16.55% | Alpha:16.77%

惠特尼乔治小型价值股投资法 价值

年度收益:0.25% | 平均年化收益:13.83% | Alpha:11.92%

理查马文价值导向选股法则 价值

年度收益:15.14% | 平均年化收益:9.16% | Alpha:9.69%

戴维波伦价值型系统评价投资法 价值

年度收益:6.21% | 平均年化收益:7.34% | Alpha:6.38%

麦克贝利222选股法则 价值

年度收益:7.06% | 平均年化收益:6.86% | Alpha:8.08%

迈克尔喜伟收益型投资法 价值

年度收益:2.45% | 平均年化收益:10.74% | Alpha:8.40%

乔尔格林布拉特的神奇公式 价值

年度收益:2.68% | 平均年化收益:2.48% | Alpha:-0.13%

历史回测业绩: 彼得林奇基层调查选股法

彼得·林奇基层调查选股策略说明

彼得·林奇是全球基金业历史上的传奇人物。由他执掌的麦哲伦基金 13 年间资产增长 27 倍,创造了共同基金历史上的财富神话。彼得·林奇的股票投资理念已经成为投资界耳熟能详的经典。在本文中,我们考察了彼得·林奇易于量化的基层调查选股法。

基层调查选股法严格遵循自下而上的基本面分析,从公司的负债水平、现金保障能力、 财务灵活性水平、 成长能力、 市场估值水平等多个角度对股票进行了筛选。量化后的彼得•林奇基层调查选股法选股准则非常明确, 各项标准基本均可量化。因此测试过程没有加入我们的主观,失真程度非常小,主要指标如下:

  1. 公司的资产负债率小于等于 25%;
  2. 公司每股净现金大于 0;
  3. 当前股价与每股自由现金流量比小于10;
  4. 公司的存货成长率小于其营收增长率;
  5. (长期盈余成长率+股息率)/市盈率大于等于 2;

-0.77%

年化收益率

表示投资期限为一年的预期收益率

2.68%

基准年化收益率

表示参考标准年化收益率

-4.07%

阿尔法(Alpha)

获得与市场波动无关的回报,度量投资技艺

0.53

贝塔

反映了策略对大盘变化的敏感性

-0.18

夏普比率

表示每承受一单位总风险,会产生多少的超额报酬

26.07%

收益波动率

用来测量资产的风险性,越大代表策略风险越高

-0.13

信息比率

衡量单位超额风险带来的超额收益

60.17%

最大回撤

描述策略可能出现的最糟糕的情况

编号 股票名称 股票代码 入选时间 持仓权重 入选后收益
1 四川美丰 000731.SZ 2021/5/6 59.01% 57.24%
2 宁夏建材 600449.SH 2021/5/6 40.83% 17.88%